В России ужесточаются правила госконтроля за оборотом драгметаллов, что, предположительно, должно сопровождаться о золото. Оправдаются ли ожидания участников рынка, зависит от позиции ФНС
Основой новой системы мониторинга станет одна из ГИС, которые внедряются или уже работают в разных секторах российской экономики. В данном случае это «Государственная интегрированная информационная система в сфере контроля за оборотом драгоценных металлов, драгоценных камней и изделий из них» (ГИИС ДМДК). Через этот канал, оператором которого является Гознак, Минфин должен наблюдать движение по всей цепочке: от добытчика или поставщика товара до потребителя или отправки на экспорт.
ЦБ и банки вывели «за рамки»
С 1 марта 2021 года вступило в силу Постановление Правительства № 270 «О некоторых вопросах контроля за оборотом драгоценных металлов, драгоценных камней и изделий из них на всех этапах этого оборота и внесении изменений в некоторые акты правительства РФ». Постановлением утверждены правила функционирования и определены этапы подключения участников рынка драгоценных металлов к ГИИС ДМДК начиная с 1 марта 2021 года. Но в документе не упомянуты важные участники рынка.
«На Банк России и кредитные организации, как указано в Постановлении, положения правил не распространяются. Минфином подготовлен проект изменений в Постановление, предусматривающий распространение положений Постановления на Банк России и кредитные организации, а также установление порядка предоставления сведений Банком России и кредитными организациями в ГИИС ДМДК, их взаимодействие с указанной системой. По результатам рассмотрения Банком России и СРО НФА указанного проекта в Минфин направлены предложения по его доработке», — сказал Василий Заблоцкий, президент СРО НФА (Национальная финансовая ассоциация).
Как получить лицензию для Москвы и регионов: этапы работы
- На первом этапе сотрудничества нашими экспертами проводится дистанционная и при необходимости письменная консультация по вопросу лицензирования. Для её получения достаточно оформить соответствующую заявку на сайте.
- Получение лицензии на драгоценные металлы сопряжено с тщательной подготовкой комплекта документов для сдачи в федеральную палату. Часть официальных бумаг предоставляет клиент или его доверенное лицо, формы от государственных органов или третьих лиц юристы могут подготовить самостоятельно.
- Отправка документов правовым экспертом в лицензирующий орган. Если компания заказчика зарегистрирована за пределами Московской области, потребуются услуги курьерской службы.
- Взаимодействие с уполномоченными лицами палаты и решение вопросов по лицензированию конкретной компании. Если при рассмотрении поданных документов возникли дополнительные вопросы, наши юристы готовы к отстаиванию интересов клиента в лицензирующем органе.
- При явном и необоснованном отказе от лицензиара допускается обращение в судебные инстанции, в чем также помогут юристы консультационного центра. В любом случае результатом сотрудничества с нами будет получение выписки из реестра лицензий с разрешением работы в выбранной отрасли.
Система с пробелами
Пока у банкиров нет ясности, к чему им готовиться, поскольку нет документов с четким описанием процессов и сроков подключения. При этом планируется, что уже с января 2022 года начнут действовать нормы контроля через Федеральную пробирную палату, в том числе для аффинажных заводов. Участники рынка не уверены, что банки смогут к этому моменту начать полноценно использовать систему.
«Маркировку ювелирных изделий отложили до 2022 года, но маркировка слитков начнется с 1 сентября, — сообщил вице-президент компании „Золотой монетный дом“ Алексей Вязовский. — О равенстве участников рынка пока говорить не приходится».
Предположительно, расширенный проект Постановления будет представлен не ранее третьего квартала текущего года. Затем понадобится время на его согласование и утверждение. И за оставшееся время, менее полугода, банки не успеют провести на своей стороне все необходимые внедрения, организовать тендеры, прописать ПО, пройти сертификацию органов безопасности. Возникает также вопрос доступа к банковской тайне.
Михаил Шейбе, стратег по операциям на товарно-сырьевых рынках SberCIB Investment Research, добавил, что перед введением в действие нового законодательства следует убедиться в безопасности и эффективном функционировании ГИИС ДМДК.
В режиме взаимодействия
По словам Арины Самохиной, руководителя направления драгоценных металлов МКБ, доступ к первой части функционала системы открыт с марта, начать работу в ней могут организации, желающие принять участие в добровольной маркировке ювелирных изделий и их отслеживании на всех этапах оборота.
Но ответ НФА не оставляет сомнений: банковское сообщество озабочено сложившейся ситуацией. Рынку требуются Постановление Правительства с четким описанием процессов и сроков внедрения ГИИС ДМДК, а также «разработанные федеральными органами исполнительной власти при участии Банка России технические требования, которые должны отражать особенности деятельности кредитных организаций на рынке драгоценных металлов и способствовать их бесперебойной операционной работе в этом сегменте рынка», убежден Василий Заболоцкий.
НФА инициировала обсуждение проблем с внедрением ГИИС ДМДК с Минфином России, Гознаком и ЦБ РФ, подготовила предложения.
«Надеемся, что в третьем квартале этого года Гознаком будет начато детальное обсуждение с техническими специалистами банков технического задания для системы с учетом специфики кредитных организаций, — сказал руководитель СРО. — Минфин также выразил готовность направить сотрудников министерства и Федеральной пробирной палаты для участия в таких обсуждениях».
На вопрос «Б.О», учитывается ли в ходе внедрения новых инструментов мнение банковского сообщества, в НФА ответили, что «взаимодействие осуществляется в постоянном режиме».
«Да, безусловно учитывается, — уверена Арина Самохина. — Создать такую систему и обеспечить ее долгосрочную эксплуатацию без активного привлечения федеральных органов власти и представителей бизнеса невозможно. Именно поэтому этапы строительства системы часто являются предметом обсуждения на различных площадках».
Преимущества: почему стоит обратиться в «Поколение 8»
- Мы проводим первичный аудит всех требований к предприятию, необходимых для получения разрешения на работу. Лицензия на драгметаллы будет выдана без бюрократических сложностей. Каждый этап оформления будет проходить под постоянным контролем наших юристов.
- Гарантия результата или вернём деньги. Длительный опыт работы в отрасли позволяет давать такие обещания – мы уверены в своих силах. Если мы увидим существенные нарушения в работе вашей фирмы, мы укажем на них до того, как пройдёт аудит от государственных представителей.
- Срок сотрудничества прописываем в договоре – вы платите не за время, которое тратят эксперты, а за результат. Общий срок получения лицензии составляет 50-60 дней с момента подачи заявки на наш сайт или 45 дней от даты отправления документации в федеральную палату.
- Срок действия лицензии не ограничивается. Тем не менее после проведенных работ по ремонту или обслуживанию техники для обработки природного сырья потребуется переаттестация один раз в 5 лет.
- Результат для клиента – возможность работать на государственном уровне, получать скидки и субсидии от правительства, быстро развить свой бизнес не только в РФ, но и привлечь партнёров из СНГ или ЕС.
Золото с разницей 20%
Ожидания рынка распространяются также на изменение системы налогообложения. Инвестиционные монеты уже законодательно освобождены от НДС, как и драгоценные металлы на обезличенном металлическом счете в банке. Поэтому вложения в эти инструменты — самые выигрышные, отметила Арина Самохина. Осталось решить вопрос с ювелирным золотом и серебром (по нему НДС придется оставить) и слитками (инвестиционные слитки придется делать номерными, чтобы подвести под отмену НДС), считает Алексей Вязовский.
Анна Самохина напомнила, что НДС на золото можно не платить, если приобретать слитки и хранить их в банке. В этом случае придется оплачивать аренду хранилища. Еще одно преимущество хранения золота в банке: если слиток физически не переходит к владельцу, не возникает вопрос подлинности при его перепродаже.
«Очевидно, что НДС на слитки надо отменять как можно скорее. Золото и серебро одной и той же пробы в монетах и слитках имеют разницу в стоимости в размере 20%! Это ненормально! — бескомпромиссно заявила эксперт, который видит в упразднении налога одни только плюсы. — Отмена НДС приведет к резкому (в 2-3 раза) увеличению оборотов драгоценных металлов среди населения».
«У инвестиционного спроса на слитки в драгметаллах, безусловно, есть потенциал: он может показаться привлекательным состоятельным инвесторам как некая диверсификация активов», — добавил Михаил Шейбе.
«Храните деньги в сберегательных слитках»: золото станет доступнее для населения
НДС при продаже золота хотят отменить уже несколько лет.
Фото: Александр ЧЕРНЫХ
«Золото нужно покупать, только если боишься ядерного апокалипсиса. Чтобы обменять его тогда на кусок хлеба», — пошутил как-то один из знакомых инвесторов. В этой шутке большой смысл. Вкладывать деньги в золотые слитки сейчас в России катастрофически невыгодно. Нужно заплатить НДС при покупке (+20% к стоимости). При продаже он не возвращается. Кроме того, купить слиток можно только в банке. А там разница между покупкой и продажей — 5-10%. То есть инвестор сразу теряет четверть вложенных денег. Отбить их за счет роста цены металла почти невозможно. Золото, как и любой биржевой товар, то растет, то падает (см. графику).
НДС при продаже золота хотят отменить уже несколько лет. Сначала Минфин и налоговая были резко против. Мол, тогда бюджет потеряет часть доходов. Но потом подсчитали. Оказалось, потери невелики. В год в России продается всего три тонны золота в виде слитков. Один грамм стоит три тысячи рублей. Общая выручка — 9 млрд. НДС — 1,8 млрд рублей. Для федерального бюджета с его 16 триллионами расходов это немного.
Сенаторы считают, что отмена НДС принесет больше выгод. Во-первых, золото — это альтернатива долларам и евро. Так сложилось, что мировые валюты и благородный металл — это похожие активы. Их стоимость меняется примерно одинаково. То есть лучше пусть россияне покупают российское золото, чем поддерживают американскую экономику. Во-вторых, в страну могут вернуться убежавшие капиталы. Часть богатых людей не хотят держать деньги в банках и в любых валютах. Они доверяют только золоту.
— Государство уделяет большое внимание репатриации капиталов. Целый ряд граждан хотели бы вернуть свои капиталы на родину, но вложить их не в банковскую систему, а в слитки золота. Это личное право. Препятствием для этого сейчас служит НДС. Если эта мера позволит нам даже на несколько десятков миллиардов репатриировать капитал, она будет оправданна, — считает замминистра финансов Алексей Моисеев.
И в-третьих, налоговые доходы тоже вырастут. Сенаторы считают, что спрос на золотые слитки вырастет с трех до пятидесяти тонн в год. Это приведет к росту прибыли банков (купить слитки можно только там). С этой прибыли они заплатят больше налогов. Плюс увеличится объем производства золота. И бюджет получит больше денег по налогу на добычу полезных ископаемых. В целом это прибавит в казну 19 млрд рублей в год, подсчитали сенаторы.
Законопроект предлагает отменить НДС при покупке золота с января 2021 года. Плюс сенаторы внесли еще два предложения: защитить системой страхования вкладов обезличенные металлические счета и отменить подоходный налог по ним.
ВОПРОС НА ЗАСЫПКУ
Так надо ли покупать?
Вопрос сложный. Золото — это инвестиция. То есть с равной вероятностью можно как получить доход, так и уйти в минус. Все зависит от срока хранения, от даты покупки и даты продажи. У обывателей есть стереотип — «золото всегда дорожает». Эту мантру произносят многие профильные аналитики. Но если посмотреть на динамику, ничего подобного. В некоторые периоды и правда идет долгосрочный рост, а в некоторые — стагнация на десятилетия. Поэтому предсказать, как поведет себя золото в ближайшие годы, невозможно.
Сейчас все больше экспертов говорят, что грядет очередной глобальный кризис. В такие периоды продвинутые инвесторы действительно покупают золото. Оно считается защитным активом. В кризис все активы (акции, недвижимость, валюты развивающихся стран) падают, а золото растет. Но отмена НДС все равно не сделает покупку золотых слитков выгодной для народа, считают эксперты.
— Есть много способов вложения в золото без уплаты НДС (см. справку. — Ред.). Просто они подразумевают не физическое золото, а обезличенное, — говорит Сергей Спирин, эксперт по личным финансам, автор блога «Записки инвестора». — С точки зрения расходов почти идеальный способ — это покупка золота на Московской бирже. Комиссия за сделку — всего 0,2-0,3% от суммы.
Тем не менее многие инвесторы покупают золото не только из рациональных причин. Подержать в руках золотой слиток — отдельное удовольствие. Оставить его в наследство потомкам — бесценно. Отмена НДС сделает это семейное вложение более выгодным. Вот только продать золото будет сложно.
— Есть другая проблема. У нас есть рынок продажи, но совсем нет рынка покупки золотых слитков, — говорит Сергей Спирин. — Ни один банк, кроме Сбера, не выкупает свои слитки обратно. Это объяснимо. Операции с золотом трудоемкие. Нужно держать в штате квалифицированных специалистов. Так что даже если НДС отменят, в стране вряд ли появится нормальный рынок золота.
Сейчас сдать слиток можно только в ломбард. Но тогда можно распрощаться с половиной его стоимости.
КСТАТИ
Пять способов инвестировать в золото
1. Купить слиток
Крупные банки продают мерные слитки в своих отделениях. Они бывают весом от 1 грамма до 1 килограмма. Но тут есть нюансы. Во-первых, при продаже взимается НДС (20%). Во-вторых, банки делают разницу между ценой покупки и продажи. Она может доходить до 5 — 10%. Чем меньше слиток, тем больше переплатит покупатель в расчете на 1 грамм. В-третьих, хранить золото нужно аккуратно. Любая царапина на слитке сразу делает его дешевле. Даже в банке такой металл примут только со скидкой. В-четвертых, его могут украсть. Можно, конечно, хранить слиток в банковской ячейке. Но за нее придется платить.
2. Купить монету
Есть два вида монет — инвестиционные и памятные. И те, и другие есть в продаже в крупных банках. Самая распространенная инвестиционная монета — «Георгий Победоносец». Она есть и золотая, и серебряная. Ее стоимость привязана к цене металла. И самый большой плюс — при покупке с покупателя не взимают НДС. Но другие минусы остаются: банки все равно делают наценки при продаже, за качеством монеты надо следить, хранить нужно в надежном месте.
3. Открыть ОМС
Обезличенный металлический счет (ОМС) — это вклад с привязкой к цене золота. Вы вкладываете деньги в банк, тот пересчитывает их в граммы (или килограммы) золота по курсу покупки. На руки получаете только бумажный договор, никаких реальных слитков и монет. Из плюсов — платить НДС не нужно. Но на этом они заканчиваются. И начинаются минусы. Во-первых, ОМС не подпадают под защиту Агентства по страхованию вкладов. Во-вторых, разница между покупкой и продажей золота довольно велика, то есть вы сильно теряете на банковской комиссии. В-третьих, нужно платить подоходный налог с полученной прибыли. Его не берут только если вы держали счет больше трех лет.
4. Вложить в акции золотодобывающих компаний
Обычно котировки ценных бумаг этих предприятий зависят от того, как меняется цена на золото. Традиционные расходы на добычу одной унции золота — $600. Все, что выше, — это прибыль компании за вычетом других издержек. Когда цена на золото увеличивается, доходы золотодобытчиков растут. Они больше всех заинтересованы в росте котировок. Как и их акционеры. Чтобы стать «владельцем» ценных бумаг, нужно открыть счет в брокерской компании (список легально работающих есть на сайте ЦБ). Внести туда деньги и купить акции «Полюса» или «Полиметалла» (это крупнейшие российские золотодобывающие компании). Комиссия брокера при покупке/продаже обычно составляет 0,1%. НДС платить не нужно. Но если вам повезло, золото подорожало, акции подскочили и вы их продали по более высокой стоимости, с полученный прибыли придется заплатить подоходный налог (13%). Если получили убыток, ничего платить не нужно.
5. Фьючерс на золото
Этот финансовый инструмент для еще более продвинутых инвесторов. Тех, у кого уже есть брокерский счет и опыт работы с ценными бумагами. Но при этом самый выгодный с точки зрения издержек. Сделки совершаются на срочном рынке. Можно купить фьючерсный контракт на золото. То есть, физически вы металл не получите, но получите некое право на него. По сути, это ставка на золото. Если угадаете и металл вырастет в цене, то получите прибыль. Если не угадаете, получите убыток. Плюс — вы вкладываете в золото напрямую, а не косвенно. Минус — налог на прибыль все же придется заплатить.
ФНС озвучила условия
Минфин, ЦБ и участники рынка драгметаллов, по словам Василия Заболоцкого, поддерживают целесообразность отмены НДС на слитки. Но обсуждение данного вопроса началось еще в 2021 году, и конца ему пока не видно. Соответствующий законопроект удалось внести в Госдуму летом 2021 года, но уже спустя пару месяцев он был отозван на доработку, точнее — «положен под сукно».
Тормозит процесс ФНС по причине выпадения доходов и рисков махинаций с драгметаллами со стороны физлиц. В январе 2021 года ведомство озвучило условия для согласия на отмену НДС, и они вовсе не ограничиваются контролем за товарами через систему.
«Все случаи, когда изначально существует некий товар, который поступает без НДС, а потом его превращают в товар „НДС-ный“, потенциально содержат риски», — сообщил Сергей Семенов, начальник отдела НДС управления налогообложения юридических лиц ФНС. В то же время, по словам чиновника, в налоговой службе понимают, насколько велико значение этого шага для развития рынка драгметаллов.
Представитель ФНС назвал меры, позволяющие компенсировать выпадающие доходы:
- отказ от специальных режимов налогообложения;
- внедрение системы маркировки драгоценных металлов;
- введение налоговых агентов.
Мошенники уходят с рынка или исправляются
Замглавы Минфина Алексей Моисеев озвучил взгляд министерства на перспективу отмены НДС на золото в ходе сессии XIII Международного форума «Российский рынок драгоценных металлов» RBF-2020. По словам чиновника, «чем быстрее и эффективнее будет внедрена ГИИС ДМДК, тем быстрее будет рассмотрен вопрос отмены НДС». Он подчеркнул, что система «должна продемонстрировать свою эффективность, а именно показать, что отсутствуют риски перетекания инвестиционного золота в ювелирную отрасль». По его мнению, стабильная работа ГИИС — не только необходимое условие отмены НДС на золото, она позволит решить острую проблему с недобросовестными участниками рынка, что важно для повышения доверия населения к отрасли и исключения мошеннических схем ухода от НДС.
Замминистра затруднился точно оценить количественный результат внедрения системы (количество легального инвестиционного золота), но уверен, что «легальный рынок значительно вырастет». Уже на этапе подготовки к внедрению ГИИС ДМДК видна тенденция: недобросовестные игроки на рынке драгметаллов либо исправляются, либо покидают его, заверил Алексей Моисеев.
Стоимость и порядок оплаты
При заказе пакета услуг экспертов под ключ потребуется оплатить 128 000 рублей. Компания допускает поэтапную оплату на основании соответствующего договора на оказание услуг. Следовательно:
- Проверка деятельности фирмы и предварительно консультирование будут стоить 50 000 рублей;
- Сбор, проверка и формирование документации для передачи лицензиару – 50 000 рублей;
- Помощь с оформлением лицензии для продажи драгоценных металлов или иных видов деятельности – 28 000 рублей.
Вы можете отказаться от ряда услуг, но рекомендовано заказывать их в комплексе. В противном случае мы не сможем гарантировать 100% положительный результат. Чтобы получить разъяснения по всем появившимся вопросам, звоните нам уже сегодня!
Предпосылки для дедолларизации
Сторонники отмены НДС на инвестиционные драгметаллы ссылаются на страны, где уже накоплен позитивный опыт. Правда, причины и эффекты от налоговых реформ в сфере драгметаллов в разных экономиках различаются.
«В ЕС нет сектора золотодобычи, поэтому здесь с отменой НДС решали специфическую проблему, а именно — покончить с аферами с возвратом НДС на золотые и серебряные слитки, — рассказал Алексей Вязовский. — Из-за этого страны Евросоюза ежегодно теряли значительные средства. С отменой НДС проблему удалось частично решить (хотя проблемы с отмыванием денег через сделки с драгметаллами все равно осталась)».
Цели, которые преследовали власти Китая и Гонконга (дедолларизация сферы сбережений, развитие собственной золотодобычи через стимулирование частного спроса), схожи с теми, что ставит правительство России (особенно сейчас — в период обострения торговых войн и формирования в мире новых валютных зон). Перемены в том числе приведут к уменьшению размеров валютных депозитов (увеличивающих риски девальвации национальной валюты).
Сегодня золото как инвестиционный инструмент занимает в России всего лишь шестую позицию. Алексей Вязовский отмечает, что примеры Китая, Гонконга, стран ЕС показывают: при отмене НДС популярность драгоценных металлов с точки зрения инвестиций резко набирает обороты.
«Важно отметить инвестиционную и спекулятивную инерцию, провоцирующую рост спроса после отмены НДС, — уточнил Михаил Шайбе. — Текущее законодательство в отношении оборота драгметаллов в Китае действует с 1994 года, экономика Китая с того момента выросла более чем в 25 раз, а соответственно и спрос на золото (которое значительно выросло в цене)».
Налог забирает всю выгоду
Из-за наличия НДС физическое золото очень заметно теряет в России свою инвестиционную привлекательность, отмечает главный аналитик ТелеТрейд Марк Гойхман. На мировых рынках золото в последние годы заметно дорожает: поскольку в рамках стратегий по защите от инфляционных, геополитических и курсовых рисков, оно хоть и является динамично колеблющимся и в свою очередь тоже создающим риски инструментом, но всё чаще служит обязательным атрибутом диверсификации фондовых портфелей, который дополняет корзину из акций и облигаций.
Пользуется известной популярностью идея создавать накопления в золоте и у граждан, говорит аналитик, в том числе и потому, что золото вполне могло бы служить эффективным и альтернативным доллару средством хранения сбережений. Особенно актуальной становится эта тема в условиях низких теперь процентных ставок по рублёвым вкладам.
Однако, по сути, НДС служит устаревшим и серьёзным тормозом для таких настроений, хорошо понятным поводом для сомнений, а действительно ли вложения в золото окупятся, говорит аналитик. Ведь 20% НДС — это всё равно, что широкий нерыночный «спред» между ценой сегодняшней покупки драгметалла и потенциальной ценой перепродажи впоследствии. Получается, что выгоду от золота российский инвестор может извлечь только на очень долгосрочном горизонте, если наблюдается устойчивый рост стоимости золота на протяжении нескольких лет: в «ноль» такие инвестиции выйдут лишь после того, как рост цены уже превысит искусственную планку в 20%.
И продолжая собирать налог с перепродажи слитков или ювелирных изделий, государство сохраняет в силе и этот малоприятный для наших граждан побочный эффект, тем самым сжимая обороты из-за низкого градуса интереса, а значит, сокращая и собственные налоговые поступления в казну от операций со слитками и украшениями, при этом заметная часть таких сделок происходит в тени.
Во многих странах инвестиционное золото вообще не облагается ни НДС, ни другими налогами, и государствам вполне хватает налогов с компаний-золотодобытчиков и подоходных налогов, уже уплаченных гражданами до того, как они решат, во что именно вложат свои легально созданные кровные сбережения. Отсюда и огромная разница: если в России при производстве более 300 тонн золота в год легальный инвестиционный спрос находится на уровне 4-5 тонн, то есть менее 1,5% от добычи. Например в Китае частный инвестиционный спрос превышает планку в 60% от объёмов производства и закупок.
Однако у нас решение об отмене НДС на слитки и драгоценные изделия затянулось на годы: желая сохранить, а лучше увеличить поступления в казну, после того как спрос и физические обороты после отмены НДС могут вырасти а разы, правительство как раз и вводит обязательную маркировку, чтобы контролировать обороты: а значит, и продавцов, и производителей на всех предварительных этапах.
В какой-то мере, создание и отладка единой системы маркировки действительно может дополнительно защитить от мошенничеств, подделок, но всё же главная задача государственных структур здесь, полагает Марк Гойхман., перевод по максимуму в легальное поле «теневого» рынка драгметаллов. Так, как это произошло, допустим, когда вводили обязательную маркировку шуб: официальный объём оборота шуб вырос в результате почти в 10 раз.
Ювелирный рынок обелят, обеспечат прослеживаемость слитков, изделий, камней на всех этапах от добычи до готового изделия. Процесс не будет особо дорогим, уверен эксперт, так что дополнительной накрутки цен по этим причинам ждать не нужно: цены будут, как и сейчас, держаться на уровне мировых. Основной минус для инвесторов лишь в том, что пока система маркировки будет вводиться, отрабатываться, ждать момента отмены НДС на золото придётся ещё как минимум год.
Золото — источник контрасанкций
«Отмена НДС на операции со слитками может стать внутренним ответом на внешнее давление со стороны западных стран. Закон о покупке слитков без НДС призван увеличить количество вкладчиков в золото из числа физических лиц на 15–20% минимум, — добавила Арина Самохина. — Привлечение новых инвесторов — физических лиц улучшит финансовое состояние золотодобывающих компаний, что окажет благотворное влияние на общее экономическое развитие России».
«Мы видим большой потенциал в развитии такого инструмента инвестирования населения, как слитки драгоценных металлов, в случае отмены НДС. На российском рынке имеется существенный неудовлетворенный спрос на них. Эта проблема стала особенно заметной во время пандемии, когда золото оказалось наиболее надежным активом для инвестиций. Российские инвесторы очень заинтересованы в инвестициях в золото, поскольку считают его надежным активом для защиты накоплений в кризисные времена, а также хорошим способом для хеджирования от инфляции. Например, по оценкам WGC (Всемирного совета по золоту), в случае отмены НДС спрос на золото в России составил бы не менее 50 тонн в год», — сказал Василий Заболоцкий.
Слитки оказались в дефиците
Перспективы более чем внушительные, если учесть, что в прошлом году, по данным Минфина, объем добычи составил 291,2 тонны (рост по сравнению с 2021 годом — на 1,8%). Общий объем производства драгметалла снизился на 1%, до 340,2 тонн.
Александр Тучков, исполнительный директор департамента глобальных рынков «Сбера», выступая на сессии RBF-2020, сообщил, что на российском рынке имеется существенный неудовлетворенный спрос на слитки драгметаллов, по сравнению с объемами добычи золота в России объемы инвестиций физлиц в золото незначительны. По словам спикера, проблема стала особенно заметной во время пандемии, когда золото оказалось наиболее надежным активом для инвестиций.
Впрочем, Михаил Шейбе также подчеркнул и другие препятствия для активного роста спроса: они связаны с хранением золота и необходимых бумаг к нему, а также с возможностью реализации физическим лицом приобретенного слитка.
НДФЛ пока вне поля зрения
В российском законодательстве предусмотрено два вида налога на операции с драгоценным металлом: помимо НДС есть еще НДФЛ в размере 13%, уплачиваемый при продаже драгметалла с металлического счета, а также при реализации золотых монет или слитков.
«Если драгоценный металл находился в собственности более трех лет, то с суммы, вырученной от его продажи, платить НДФЛ не требуется. В противном случае налог заплатить придется. При этом сумму облагаемого НДФЛ дохода можно уменьшить за счет имущественного вычета. Размер вычета — не более 250 тыс. рублей за год», — уточнила Арина Самохина.
На вопрос «Б.О», только ли НДС имеет смысл корректировать или для достижения целей дедолларизации экономики путем развития сектора золотодобычи нужно отменять и НДФЛ, и налог на прибыль, Алексей Вязовский ответил:
«Возможно, стоит обсудить отмену НДФЛ при владении слитком драгоценного металла свыше трех лет. Инвестиции в драгоценные металлы в физической форме вполне можно подвести под ГИИС и распространить на них те же льготы».
Инвестиции в золото через ETF
В отличии от вышеперечисленных вариантов покупки золота, золотые ETF не являются имуществом. А относятся к ценным бумагам.
Соответственно, налог по ставке 13% будет взиматься только с прибыли. При продаже ETF.
Уменьшить налог можно несколькими способами:
- владеть ETF более 3-х лет и получить льготу (освобождение от налога) на 3 миллиона за каждый год владения.
- покупать ETF на ИИС второго типа, с полным освобождение от налога с продажи ценных бумаг.
- Использовать некоторые налоговые хитрости(законные), позволяющие снизить общий размер налога.
Брокер, является налоговым агентом. Подавать налоговую декларацию и платить самостоятельно налоги по операциям с ETF не нужно.
Золото реальное, рубль — цифровой
В связи с планами по введению в России цифрового рубля возникает и другой вопрос: есть ли вероятность, что в будущем инвестиционное золото можно будет купить только за крипторубли? Алексей Вязовский считает, что таких предпосылок нет. История с цифровым рублем «выглядит пока как дань современной финансовой моде, но не как что-то, что будет реально востребовано рынком и населением».
«Правила использования цифрового рубля будут установлены Банком России. Мы не ожидаем, что Банком России будут вводиться ограничения применительно к расчетам в устоявшемся текущем формате», — заявил Василий Заболоцкий.
В то же время Анна Самохина не исключает, что в будущем золото в России можно будет купить только за цифровые рубли.
